Почему нужно финансировать малых производителей молока в Украине?

Банки лучше понимают количество гектаров зерновых и масличных культур в обработке у агрария, поэтому не обращают внимания на малых агропроизводителей, имеющих производство молока. Банки, оценивая перспективы малых производителей молока, размышляют следующим образом: их молочный бизнес некоммерческий, они не имеют достаточного залога, не имеют надежной и прозрачной финансовой отчетности, не знают себестоимости своего производства, не имеют бизнес-плана, слишком маленькие с точки зрения количества гектаров, не имеют стабильных связей с покупателями/переработчиками или доступа к цепям добавленной стоимости.

В этом материале мы хотим разобрать три основных вопроса:

1) прибыльность производства молока;

2) наличие залога для такого агропроизводителя;

3) потенциал и возможность кредитования.

1. Доходность производства молока. Разберемся, прибыльное ли производство молока на примере небольшой молочной фермы на 100 голов молочного стада. Таблица 1 моделирует расчет доходности в ценах 2017 г.

Таблица 1. Доходность производства молока (при моделировании доходности использовались средние цены и средние надои в молочном скотоводстве в 2017 г.)

Таким образом, даже при средних показателях небольшая молочная ферма дает стабильный доход. Дополнительными положительными факторами для банковского финансирования являются постоянный (а не сезонный) и предполагаемый денежный поток от продажи молока и дополнительный источник прибыли от продажи телят.

2. Наличие залога для молочного агропроизводителя. Что касается залога — одного из основных принципиальных вопросов банка — то, как правило, у производителя молока есть коровники (помещения, здания и сооружения), продуктивное поголовье, оборудование как для выращивания кормовых и зерновых культур (трактор, комбайн, косилка, пресс-подборщик и др.), так и для сбора и охлаждения молока (доильное оборудование, танк для сбора и охлаждения молока), транспорт. Итак, все вышесказанное составляет активы малого агропроизводителя, и они являются существенными для покрытия кредита залогом. Не будем забывать и о будущем урожае, который можно оформить в виде аграрной расписки, и также часто у малых агропроизводителей есть определенная земля в собственности (как сельскохозяйственного, так и другого назначения), которую можно предложить для банка в качестве залога. Таким образом, чаще залог у малого производителя есть, чем совсем его нет, а это является положительным фактором для банка.

3. Потенциал и возможности кредитования. Теперь разберемся, как маленькая молочная ферма может развиваться, и зачем такому фермеру кредит. Используем вышеуказанную таблицу и предположим, что фермер хочет увеличить поголовье на 50 голов коров молочного стада. Таблица 2 моделирует увеличение на 50 голов коров молочного стада.

Таблица 2. Увеличение доходов, расходов при увеличении поголовья и месячный размер прибыли

Увеличение на 50 голов будет происходить примерно таким образом — на 35 голов запрашивается кредит, а 15 голов покупается за свой счет, поскольку фермер также вкладывает свои средства в развитие фермы. Банк хочет видеть вклад самого агрария в развитие своего бизнеса, и это обычно является требованием банка. Итак, потребность в финансировании 35 голов коров будет стоить 700,000 грн (если примерно 20,000 грн стоит каждая корова).

Теперь рассмотрим, как месячного размера прибыли 49,474 грн (таблица 2) может хватить на обслуживание долга на общую сумму 700,000 грн.

Если использовать процентную ставку по кредиту в размере 18% годовых для расчета платежа по кредиту, общий размер процентов в год составит 126,000 грн.

Таблица 3 наглядно показывает, что 34,947 грн — это месячный платеж 2-летнего кредита (предполагается банковский кредит на 24 месяца равными ежемесячными платежами).

Таблица 3. Расчет покрытия прибылью месячного платежа по кредиту (аннуитет, 2-летний кредит амортизируется помесячно равными частями)

Покрытие месячным доходом помесячного платежа по кредиту составляет 1,42 раза (49,474/34,947). Основываясь на консервативных расчетах, увеличение молочного стада может быть прибыльным, и еще с определенным запасом на колебания цен. Итак, банку будет комфортно увидеть именно такую картину, когда агропроизводитель сможет взять кредит, его погашать и оставаться прибыльным. 

Согласно таблицам 2 и 3, пример* маленькой фермы на 100 голов молочного стада показывает способность фермера взять кредит (700,000 грн) на увеличение молочного стада на 50 голов, его успешно помесячно платить с процентами (предполагаем 18% годовых) в течение 2-х лет и оставаться прибыльным.

Это важный пример для того, чтобы банки не боялись работать с малыми производителями молока, поскольку они являются прибыльными, имеют залог, могут успешно брать кредиты на развитие, развиваться, обслуживая долг, и оставаться прибыльными.

Финансовые и банковские эксперты проекта IFC «Развитие финансирования аграрного сектора в Европе и Центральной Азии» постоянно работают над анализом потенциала малых и средних агропроизводителей в Украине, разрабатывая расчеты доходности, оценивая риски того или иного производителя, чтобы помочь банковскому сектору в Украине кредитовать больше агропроизводителей быстро, безопасно и эффективно. С помощью работы, проведенной экспертами IFC, потенциальные банки-кредиторы могут увидеть, что есть определенный потенциал для развития малых производителей молока в Украине и, соответственно, потенциал их кредитования.

*Растениеводческая часть бизнеса не бралась в расчет.

Петр Богачевич, эксперт по финансированию аграрного сектора, Проект IFC «Развитие финансирования аграрного сектора в Европе и Центральной Азии»

Лия Сорока, руководитель Программы IFC «Развитие финансирования аграрного сектора в Европе и Центральной Азии»